מהן קרנות הפנסיה הנבחרות
עובד שלא בחר קרן פנסיה מצורף על ידי המעסיק לקרן ברירת מחדל. רשות שוק ההון קובעת קרנות פנסיה נבחרות בהליך תחרותי, שבו החברות המנהלות מגישות הצעות לדמי ניהול.בהליך הרביעי נבחרו ארבע קרנות: אינפיניטי, מור, אלטשולר שחם, מיטב. הן קרנות נבחרות מ-01.11.2024 עד 31.10.2028.
מי שמצטרף לקרן נבחרת בתקופה הזו משלם לכל היותר %1 מכל הפקדה ו-%0.22 בשנה מהצבירה. השיעורים מובטחים ל-10 שנים לפחות מיום ההצטרפות. מעסיק שערך מכרז משלו לבחירת קרן ברירת מחדל מצרף את העובדים לקרן שנבחרה במכרז שלו, והתנאים האלה לא חלים עליהם.
חלופות ההמרה: יותר מההפקדה, פחות מהצבירה
עמית פעיל, כלומר עמית שמופקדים בשבילו כספים, רשאי לבקש מהקרן להחליף חלק מדמי הניהול מצבירה בדמי ניהול מהפקדה. אלה החלופות שהרשות התירה. כל קרן רשאית להציע אחת או יותר מהחלופות, ולא כל קרן מציעה את כולן. את החלופות שקרן מציעה יש לבדוק מול הקרן.
| מהפקדה | מצבירה, בשנה |
|---|---|
| %1 התנאים הבסיסיים | %0.22 |
| %1.2 | %0.20 |
| %1.7 | %0.15 |
| %2 | %0.12 |
| %2.2 | %0.10 |
| %2.7 | %0.05 |
הקרן מבצעת המרה רק אם לפי הנוסחה של הרשות היא זולה לעמית. הנוסחה מחשבת מחדש את דמי הניהול של 12 החודשים האחרונים. לכן כל החלופות זולות מהתנאים הבסיסיים רק כשהצבירה גדולה מסכום ההפקדות של 10 שנים.
דוגמה: מול הממוצע בשוק
דוגמה: צבירה של 150,000 ₪, הפקדה של 2,500 ₪ בחודש, 30 שנים ותשואה שנתית של %4. היום: דמי הניהול הממוצעים בשוק ב-2024, %1.57 מההפקדה ו-%0.15 מהצבירה.
בתנאים הבסיסיים של הקרן הנבחרת יהיו בפרישה 20,631 ₪ פחות. דמי הניהול מההפקדות נמוכים יותר, אבל דמי הניהול מצבירה גבוהים יותר, ולאורך 30 שנים הם משפיעים יותר. בנתונים האלה, דמי הניהול של היום משאירים יותר כל עוד דמי הניהול מהפקדה נמוכים מ-%2.8.
מבין כל התנאים, %2.7 מההפקדה ו-%0.05 מהצבירה משאירים הכי הרבה: 24,578 ₪ יותר מדמי הניהול של היום. אבל היום החלופה הזו לא עוברת את נוסחת הרשות, כי הצבירה קטנה מסכום ההפקדות של 10 שנים. הבדיקה נעשית במועד הבקשה.
לאיזו קרן נבחרת המעסיק מצרף
מ-01.06.2025, מעסיק של 50 עובדים ומעלה, שלא ערך הליך תחרותי משלו לבחירת קרן ברירת מחדל, מצרף עובד שלא בחר קרן לפי ספרת הביקורת, הספרה האחרונה במספר תעודת הזהות:
אינפיניטי
ספרות 7, 8, 9
מור
ספרות 4, 5, 6
אלטשולר שחם
ספרות 2, 3
מיטב
ספרות 0, 1
מעסיק של פחות מ-50 עובדים שהגיש לקרן הצהרה על כך רשאי לבחור בעצמו לאיזו מהקרנות הנבחרות לצרף.
ספרת ביקורת שלא מתאימה
לפי הבהרת רשות שוק ההון מיוני 2025, מי שמצטרף מ-01.06.2025 לאחת מארבע הקרנות, או מחדש בה ביטוח, דרך מעסיק של 50 עובדים ומעלה, וספרת הביקורת שלו לא תואמת את הקרן, אינו נחשב מצטרף לקרן נבחרת, והוא צריך למלא טופס הצטרפות. ההבהרה לא חלה על מעסיק של פחות מ-50 עובדים שהעביר לקרן הצהרה מתאימה. הפרסומים הרשמיים לא קובעים אילו דמי ניהול יקבל מצטרף שספרת הביקורת שלו לא תואמת. בדקו זאת מול הקרן לפני ההצטרפות.
מה המחשבון לא בודק
- תשואה. המחשבון מניח תשואה זהה בשתי האפשרויות. בפועל התשואות של קרנות הפנסיה שונות זו מזו, גם בין ארבע הקרנות הנבחרות.
- הוא לא מניח שהתשואה בקרן נבחרת תהיה כמו בקרנות אחרות של אותה חברה מנהלת.
- עלות הכיסוי הביטוחי בקרן הפנסיה, והוצאות ישירות של ניהול ההשקעות, שנגבות בנפרד מדמי הניהול.
- מה יהיו דמי הניהול אחרי 10 השנים המובטחות. אין בפרסומים הרשמיים קביעה בעניין, והמחשבון מאפשר לבחור הנחת חישוב לתקופה הזו.
איך המחשבון עובד
- החישוב חודשי, באותה נוסחה של מחשבון דמי הניהול. דמי הניהול מהפקדה יורדים מכל הפקדה, ודמי הניהול מצבירה יורדים כל חודש בחלק ה-12 מהשיעור השנתי.
- המחשבון מניח שהקרן הנבחרת גובה את השיעורים המרביים, %1 מההפקדה ו-%0.22 מהצבירה, או את השיעורים המרביים של חלופת ההמרה. הקרן רשאית לגבות פחות.
- החישוב מניח שההצטרפות לקרן הנבחרת היא היום, ולכן 10 שנות ההבטחה נספרות מהיום. מי שכבר חבר בקרן נבחרת סופר את 10 השנים מיום ההצטרפות שלו.
- ההפקדה החודשית עולה פעם בשנה לפי עליית השכר שהזנתם. הסכומים לפני מס ובערכים נומינליים.
- בטבלת התנאים, כל חלופה מחושבת כאילו היא חלה מהשנה הראשונה. עמודת הנוסחה בודקת אם היא זולה יותר היום, לפי ההפקדה החודשית כפול 12 והצבירה שהזנתם.
- הממוצע בשוק הוא הממוצע של כל קרנות הפנסיה החדשות המקיפות בדוח הממונה לשנת 2024, ולא של הקרנות הנבחרות.