אלטשולר שחם גמל מניות

אלטשולר שחם גמל מניות היא קופת גמל מסוג תגמולים, מזהה מסלול 1375, המנוהלת על ידי אלטשולר שחם גמל ופנסיה בע"מ. סך הנכסים במסלול, לפי הדיווח הרשמי, עומד על 2.95 מיליארד ₪. מבחינת היקף נכסים הקרן ממוקמת במקום 25 מתוך 173 קרנות בקבוצת העמיתים של קופות הגמל. בית ההשקעות נוסד ב-1990 ומנהל כ-197 מיליארד ₪ עבור כ-2.3 מיליון לקוחות, לפי הרקע שסופק על החברה.

לפי דיווח לרשות שוק ההון לחודש אוגוסט 2026, החשיפה למניות עומדת על 95.3%, החשיפה לחו"ל על 59.9% והחשיפה למטבע חוץ על 30.8%. שלוש החשיפות האלה אינן חלוקה של התיק ואינן מסתכמות ל-100%. כלומר, חלק מהחשיפה לחו"ל אינו חשוף למטבע חוץ.

הרכב הנכסים לפי אותו דיווח מציג תמונה שונה מעט מהחשיפה למניות: מניות, אופציות ותעודות סל מנייתיות מהוות 59.61% מהנכסים, אג"ח ממשלתי סחיר 26.7%, מזומן ופיקדונות 12.7%, קרנות נאמנות 5.01% והלוואות 0.89%. סעיף נכסים אחרים עומד על מינוס 4.91% מהנכסים. הפער בין 59.61% מהנכסים לחשיפה של 95.3% נובע מכך שהחשיפה הרשמית נמדדת בדרך אחרת מחלוקת הנכסים.

בין אוגוסט 2025 לאוגוסט 2026 ירדה החשיפה למניות מ-96.3% ל-95.3%. הירידה בחשיפה לחו"ל חדה יותר, מ-76.7% ל-59.9%, כלומר ירידה של 16.8 נקודות אחוז. בתשואות, נכון לאוגוסט 2026, התשואה השנתית עומדת על 18.40%, התשואה מתחילת השנה על 10.61% והתשואה החודשית האחרונה על 3.52%.

בקבוצת העמיתים, החשיפה הרשמית הממוצעת למניות היא 54.22%, ולכן חשיפת הקרן גבוהה בכ-41 נקודות אחוז מהממוצע. קרנות דומות מבחינת חשיפה למניות כוללות את מנורה מבטחים תגמולים קיימות עם 96%, את תגמולים האוניברסיטה העברית s&p 500 עם 96.4% ואת כלנית גמל עוקב מדדי מניות עם 94.6%. אפשר לעיין גם בדף מנהל הקרן אלטשולר שחם וברשימה המלאה של קופות הגמל.