עובדי המדינה - מסלול אג"ח ממשלות

קרן ההשתלמות "עובדי המדינה אג"ח ממשלות" (מזהה מסלול 1404) אינה מחזיקה מניות כלל. החשיפה הרשמית למניות עומדת על 0%, לעומת ממוצע של 58.81% בקבוצת העמיתים של קרנות ההשתלמות, שמונה 162 קרנות. הנתונים לפי דיווח לרשות שוק ההון לחודש אוגוסט 2026.

הקרן מנוהלת על ידי עובדי המדינה, ומשקפת סך נכסים של 27.7 מיליון ₪. לפי גודל הנכסים היא ממוקמת במקום 135 מתוך 162, כלומר בחלק התחתון של הקבוצה. מידע על יתר המסלולים של הגוף המנהל מופיע בדף מנהל הקרן.

הרכב הנכסים לפי הדיווח מורכב בעיקר מאג"ח. אג"ח ממשלתי סחיר מהווה 77.69% מהנכסים, אג"ח קונצרני 20.37%, מזומן ופיקדונות 1.96%, ונכסים אחרים מינוס 0.02%. כלומר כמעט כל התיק מורכב מאגרות חוב, וכחמישית ממנו אג"ח קונצרני.

בנוסף לחשיפה למניות, הדיווח הרשמי כולל שתי חשיפות נוספות. החשיפה לחו"ל עומדת על 2.9%, והחשיפה למטבע חוץ על 3.5%. החשיפות אינן חלוקה של התיק ואינן מסתכמות ל־100%. בהשוואה לאוגוסט 2025, החשיפה לחו"ל ירדה מ־3.7% ל־2.9%, והחשיפה למניות נשארה על 0%.

בצד התשואות, התשואה השנתית נכון לאוגוסט 2026 היא 4.60%, התשואה מתחילת השנה 2.71%, והתשואה החודשית האחרונה 0.31%. תיק שמורכב מאג"ח בלבד אינו מושפע ממגמות שוק המניות, ולכן יש להשוות את התשואות לקרנות בעלות פרופיל דומה ולא לממוצע הקבוצה כולה.

מי שבוחן חלופות עם חשיפת מניות של 0% יכול לעבור על מיטב השתלמות אג"ח ממשלות, על אלטשולר שחם השתלמות אג"ח ממשלות ועל יחד קרן השתלמות לרופאים אג"ח ממשלות. רשימה מלאה של הקרנות זמינה בעמוד קרנות השתלמות.