מיטב פנסיה כללית משולב סחיר

חשיפה רשמית של 98.6% למניות היא הנתון המרכזי של מיטב פנסיה כללית משולב סחיר, קרן פנסיה בעלת מזהה מסלול 14267 שמנוהלת על ידי מיטב גמל ופנסיה בע"מ. סך הנכסים של הקרן לפי הדיווח הרשמי עומד על 186.1 מיליון ₪. הקרן משתייכת לקבוצת מסלולי פנסיה כלליים (ללא יעד פרישה, גיל או קצבה), ובקבוצה הזו 148 קרנות, כולל הקרן עצמה.

לפי דיווח אוגוסט 2026 לרשות שוק ההון, הקרן חשופה למניות ב־98.6%, לחו"ל ב־1.2% ולמטבע חוץ ב־5.9%. שלוש החשיפות האלה נמדדות בנפרד, אינן חלוקה של התיק ואינן מסתכמות למאה אחוז. החשיפה למטבע חוץ גבוהה בכ־4.7 נקודות אחוז מהחשיפה לחו"ל, ולכן אי אפשר להסיק מהחשיפה לחו"ל לבדה מה היקף הסיכון המטבעי בקרן.

הרכב הנכסים לפי אותו דיווח מציג תמונה שונה במקצת מהחשיפות. השורה מניות, אופציות ותעודות סל מנייתיות מהווה 72.14% מהנכסים, אג"ח ממשלתי סחיר מהווה 24.72%, מזומן ופיקדונות 2.45%, אג"ח קונצרני 0.65% ונכסים אחרים 0.04%. כלומר, כמעט רבע מהנכסים מוחזק באג"ח ממשלתי סחיר, והפער בינו לבין חשיפת המניות הרשמית נובע מהאופן שבו כל נתון מחושב.

בין אוגוסט 2025 לאוגוסט 2026 עלתה החשיפה למניות מ־95.8% ל־98.6%, עלייה של 2.8 נקודות אחוז. החשיפה לחו"ל עלתה באותה תקופה מ־0.1% ל־1.2%, עלייה של 1.1 נקודות אחוז. התשואה השנתית שדווחה לקרן היא 2.98%. נתון אחד אינו מספיק כדי לשפוט את הקרן, ולכן כדאי לבחון אותו לצד תקופות נוספות.

הממוצע הרשמי של חשיפת המניות בקבוצת העמיתים הוא 57.61%, כך שחשיפת המניות בקרן גבוהה בכ־41 נקודות אחוז מהממוצע. לפי היקף הנכסים הקרן מדורגת במקום 73 מתוך 148. קרנות נוספות עם חשיפת מניות של 98.5% הן אינפיניטי פנסיה כללית מניות, מיטב פנסיה כללית מניות סחיר והראל פנסיה כללית מניות. מיטב מנהלת בינואר 2026 נכסים בהיקף של 130.8 מיליארד ₪ בקרנות הפנסיה החדשות, ופרטים נוספים על המנהל מופיעים בעמוד מיטב פנסיה. להשוואה רחבה יותר אפשר לעבור אל רשימת קרנות הפנסיה.