הפניקס גמל להשקעה אשראי ואג"ח עם מניות (עד 25% מניות)

קופת הגמל להשקעה "הפניקס גמל להשקעה אשראי ואג"ח עם מניות (עד 25% מניות)", מזהה מסלול 7906, מנוהלת על ידי הפניקס פנסיה וגמל בע"מ. לפי הדיווח הרשמי, היקף הנכסים במסלול עומד על 277.6 מיליון ₪. מבחינת גודל, המסלול ממוקם במקום 53 מתוך 150 קרנות בקבוצת העמיתים של קופות גמל להשקעה. מידע על שאר המסלולים של המנהל מופיע בדף הפניקס.

לפי הדיווח לרשות שוק ההון לחודש אוגוסט 2026, החשיפה למניות היא 20%, החשיפה לחו"ל היא 29.9% והחשיפה למטבע חוץ היא 14.7%. אלה שלוש חשיפות נפרדות, ולכן הן אינן חלוקה של התיק ואינן מסתכמות למאה אחוזים. החשיפה למניות נמצאת מתחת לתקרה של 25% שמגדירה את שם המסלול.

הרכב הנכסים לפי הדיווח מתמקד באג"ח. אג"ח קונצרני מהווה 39.29% מהנכסים, ואג"ח ממשלתי סחיר מהווה 19.83%. מניות, אופציות ותעודות סל מנייתיות מהוות 13.67% מהנכסים. הלוואות מהוות 12.08%, מזומן ופיקדונות 9.43%, נכסים אחרים 4.07% וקרנות נאמנות 1.62%. יחד, שתי שורות האג"ח מהוות כ־59% מהנכסים, כלומר הרכב שמבוסס בעיקר על אגרות חוב.

בהשוואה לאוגוסט 2025, החשיפה למניות עלתה מ־18.4% ל־20%, והחשיפה לחו"ל עלתה מ־24.7% ל־29.9%. מבחינת תשואות, נכון לחודש אוגוסט 2026 התשואה השנתית עומדת על 7.37%, התשואה מתחילת השנה על 3.88% והתשואה החודשית האחרונה על 0.54%.

בקבוצת העמיתים של קופות גמל להשקעה, החשיפה הרשמית הממוצעת למניות היא 61.38%, והחשיפה של המסלול, 20%, נמוכה ממנה משמעותית. הפער נובע מכך שהקבוצה כוללת גם מסלולים מנייתיים. להשוואה מדויקת יותר כדאי לבדוק מסלולים עם מגבלת מניות דומה, כמו אלטשולר שחם חיסכון פלוס אשראי ואג"ח עם מניות בחשיפת מניות של 21.1%, מנורה מבטחים גמל להשקעה מסלול אשראי ואג"ח ב־21.7%, או מור גמל להשקעה עוקב מדדים אג"ח עם מניות ב־18.7%. אפשר לעיין גם ברשימת קופות הגמל להשקעה המלאה.