כלל השתלמות אשראי ואג"ח

קרן ההשתלמות "כלל השתלמות אשראי ואג"ח" (מזהה מסלול 1348) מנוהלת על ידי כלל ביטוח ופיננסים, אחת מקבוצות הביטוח והחיסכון ארוך הטווח הוותיקות בישראל. לפי הדיווח הרשמי, היקף הנכסים במסלול עומד על 402.9 מיליון ₪. בהשוואה לקרנות ההשתלמות האחרות, הקרן מדורגת במקום 68 מתוך 162 קרנות לפי גודל נכסים, כלומר באזור האמצעי של הקבוצה.

הפרופיל המנייתי של המסלול נמוך. לפי דיווח אוגוסט 2026, החשיפה למניות עומדת על 5.2%, החשיפה לחו"ל על 19.3% והחשיפה למטבע חוץ על 7.1%. החשיפות הללו אינן חלוקה של התיק ואינן מסתכמות ל-100%. הממוצע הרשמי של החשיפה למניות בקבוצת העמיתים הוא 58.81%, ולכן החשיפה במסלול נמוכה בכ-53.6 נקודות אחוז מהממוצע.

בהרכב הנכסים לפי אוגוסט 2026, אג"ח קונצרני מהווה 38.4% מהנכסים ואג"ח ממשלתי סחיר 33.57%, כך ששני הרכיבים יחד מגיעים לכ-72% מהתיק. מזומן ופיקדונות מהווים 7.42%, נכסים אחרים 7.33% והלוואות 5.95%. מניות, אופציות ותעודות סל מנייתיות מהוות 4.19% מהנכסים, וקרנות נאמנות 3.14%.

בהשוואה לאוגוסט 2025, שתי החשיפות הרשמיות עלו. החשיפה למניות עלתה מ-3.8% ל-5.2%, והחשיפה לחו"ל עלתה מ-17.5% ל-19.3%. העלייה מתונה, והמסלול נשאר קרוב לתחום האג"חי.

מבחינת תשואות, נכון לאוגוסט 2026 התשואה השנתית עומדת על 5.98%, התשואה מתחילת השנה על 3.54% והתשואה החודשית האחרונה על 0.38%. אלה נתוני עבר, והם אינם מבטיחים את התוצאות בעתיד.

מסלולים אחרים בקטגוריה של אשראי ואג"ח כוללים את מגדל השתלמות אשראי ואג"ח עם חשיפה למניות של 5%, את אלטשולר שחם השתלמות אשראי ואג"ח עם 4.9%, ואת מור השתלמות אשראי ואג"ח עם 3.8%. בנוסף ניתן לעיין בקרן החיסכון לצבא הקבע אשראי ואג"ח עם 7.3%, וברום רביד אשראי ואג"ח עם 8.7%. למסלולים נוספים של המנהל היכנסו לדף מנהל הקרן כלל, ולהשוואה רחבה ראו את רשימת קרנות ההשתלמות.